在金管會的推動下，臺灣個人投資儲蓄帳戶（以下稱TISA, Taiwan Individual Savings Account）於 2025 年 7 月正式啟動，是鼓勵國人建立中長期投資與退休理財觀念而設計的制度。TISA仿效日本及英國，透過帳戶機制整合投資部位、強化資產追蹤管理。
不過，畢竟是剛推出的制度，國人大多都還不熟悉，雖然主打許多優惠，但是適合我們開始投入嗎？以下文章就現有TISA做一簡單的介紹，也會提出獨立財務顧問視角的觀點。
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| 圖片來源：TISA帳戶查詢平台 |
我是洪哲茗，國際特許財務分析師CFA。出身理工科系的我，善於拆解金融商品、破除金融話術，不銷售金融商品，讓我更能夠客觀分析商品優劣，目前已為上百人進行財務規劃與諮詢，歡迎點我了解顧問服務項目，了解如何為理財做最好的選擇！
TISA 是什麼？對我們有什麼幫助？
目前TISA的執行，是由部分基金設立「TISA級別」，提供較為優惠的經理費率，且申購免手續費，來吸引國人投入。不過，由於制度是鼓勵長期投入，因此要享有優惠的條件，是必須要「定期定額連續扣款成功24個月」，一旦扣款失敗或是轉換贖回，將於6個月內失去新增或異動扣款條件的資格。
目前為止，TISA除了費用優惠以及鼓勵長期扣款的誘因外，並無其他優勢。從長期退休規劃的目的來看，若是能結合勞工退休金制度的「退休時提領」以及「遞延稅負」的優勢，會是更棒的選擇。這部分，我認為金管會正努力跟財政部研商中，應該可以樂觀看待未來的發展。（延伸閱讀：勞保怎麼領才划算？擔心勞保年金改革，可以怎麼做？）
借鏡日本的NISA制度
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| 圖片來源：日本金融廳 |
日本更是於2024年大幅提高NISA的優惠，因此2025年初NISA的規模已經超過日幣50兆元，可見日本民眾的接受度相當高。
由於正好有輔導旅日的客戶，前幾年就已經接觸了NISA，也協助客戶挑選合適的標的，構建投資組合（感謝Google翻譯，不然日文根本看不懂，哈）。除了稅負的優勢外，其中有一項更值得國內的基金公司參考，就是在一票NISA基金當中，有一類是屬於「連結型基金」，連結的標的是美國掛牌的ETF，像是追蹤S&P 500的VOO、NASDAQ指數的QQQ、以及全球分散的VT等。
對於投資人的好處是，不僅整體投資的費用率相當低廉，而且可以節省跨海投資的麻煩，同時還享有稅負的優勢。舉例來說，VT的總費用率約為0.07%，NISA連結基金的費用率約為0.10%，整體費用率也才0.17%，跟國內目前最便宜的0050相差無幾，更不用說遠低於TISA級別優惠後的費率了（都還是高於0.5%）。（延伸閱讀：0050為什麼要分割？需要把006208出清換成0050嗎？）
獨立財務顧問如何看 TISA
從現況來看，TISA僅僅「另一種投資的選擇」，現有的基金在經過費用率、分散度等標準篩選後，並無太大的吸引力，反而還有連續扣款24個月的流動性限制。因此，我目前並不會建議客戶開始轉換投資標的。
然而，若是以下兩項條件皆達成，或許就是可以考慮的時機點：
1. 結合勞退自提制度，提供稅賦優惠以及自選投資標的。
2. 推出連結優質ETF的基金：除了連結前述VOO、QQQ、VT外，也可以考慮股債配置型的AOA、AOR等系列。或者，至少納入0050連結基金吧。
總體而言，TISA是一個值得嘉許的新制，倘若未來政策能進一步擴大優惠，TISA將可成為家庭資產累積、退休規劃的基石。正在煩惱退休金怎麼存、投資標的怎麼選嗎？是否滿足你的退休財務目標？歡迎預約30分鐘免費線上諮詢，讓我陪你一起找出適合你的退休金策略。
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